Учет сделок РЕПО

В налоговом учете Организация вправе по сделкам РЕПО отражать сумму полученного дохода сальдировано в силу прямых норм НК РФ.

В бухгалтерском учете порядок отражение операций со сделками РЕПО не регламентирован.

По нашему мнению, в связи с тем, что сделки РЕПО заключаются Организацией в целях размещения денежных средств под проценты, то указанные сделки могут отражаться в бухгалтерском учете в качестве выдачи процентного займа под обеспечение ценными бумагами. В этом случае сумма доходов также будет отражена в сальдированном виде на сумму начисленных процентов.

Соответствующий порядок необходимо будет закрепить Организации в учетной политике для целей бухгалтерского учета.

Обоснование:

В соответствии с пунктом 1 статьи 51.3 Закона № 39-ФЗ[1] договором репо признается договор, по которому одна сторона (продавец по договору репо) обязуется в срок, установленный этим договором, передать в собственность другой стороне (покупателю по договору репо) ценные бумаги, а покупатель по договору репо обязуется принять ценные бумаги и уплатить за них определенную денежную сумму (первая часть договора репо) и по которому покупатель по договору репо обязуется в срок, установленный этим договором, передать ценные бумаги в собственность продавца по договору репо, а продавец по договору репо обязуется принять ценные бумаги и уплатить за них определенную денежную сумму (вторая часть договора репо).

В силу пункта 9 статьи 51.3 Закона № 39-ФЗ, если иное не предусмотрено настоящей статьей, покупатель по договору репо обязан передать продавцу по договору репо по второй части договора репо ценные бумаги того же эмитента (лица, выдавшего ценные бумаги), удостоверяющие тот же объем прав, в том же количестве, что и ценные бумаги, переданные покупателю по договору репо по первой части договора репо.

К договору репо применяются соответственно общие положения ГК РФ о купле-продаже, если это не противоречит правилам настоящей статьи и существу договора репо. При этом продавец по договору репо и покупатель по договору репо признаются продавцами ценных бумаг, которые они должны передать во исполнение обязательств по первой и второй частям договора репо, и покупателями ценных бумаг, которые они должны принять и оплатить во исполнение обязательств по первой и второй частям договора репо (пункт 21 статья 51.3 Закона № 39-ФЗ).

Из вопроса следует, что сделки РЕПО осуществляются за счет свободных денежных средств Организации, числящихся на счетах в банке, как альтернатива размещения денежных средств на депозитах. Выгодой Организации являются проценты, начисляемые по сделке РЕПО. Организация является покупателем по первой части сделки РЕПО и, соовтетственно, продавцом по второй части.

Налоговый учет

Особенности определения налоговой базы по операциям РЕПО с ценными бумагами установлены статьей 282 НК РФ.

В соответствии с пунктом 1 статьи 282 НК РФ операцией РЕПО признается договор, отвечающий требованиям, предъявляемым к договорам РЕПО Федеральным законом «О рынке ценных бумаг». При этом первой и второй частями РЕПО признаются первая и вторая части договора РЕПО соответственно. Покупателем по первой части РЕПО и продавцом по первой части РЕПО признаются покупатель по договору РЕПО и продавец по договору РЕПО соответственно. В целях настоящей статьи обязательства по второй части РЕПО должны возникать при условии исполнения первой части РЕПО.

В целях настоящей статьи датами исполнения первой или второй части РЕПО считаются предусмотренные договором репо сроки исполнения участниками операции РЕПО своих обязательств по соответствующей части РЕПО. В случае исполнения обязательств по поставке ценных бумаг и по их оплате по первой или второй части РЕПО в разные даты датой первой и датой второй частей РЕПО соответственно признается наиболее поздняя из дат исполнения обязательств по оплате или поставке ценных бумаг.

В случае, если дата исполнения первой или второй части РЕПО, определенная договором, приходится на выходной и (или) нерабочий праздничный день в соответствии с законодательством РФ, датой исполнения первой или второй части РЕПО признается следующий за ним рабочий день. При этом применяется фактическая цена реализации (приобретения) ценной бумаги как по первой части РЕПО, так и по второй части РЕПО независимо от рыночной (расчетной) стоимости таких ценных бумаг. Такая цена реализации (приобретения) по обеим частям РЕПО исчисляется с учетом накопленного процентного (купонного) дохода на дату фактического исполнения каждой части РЕПО (абзац 6 пункта 1 статьи 282 НК РФ).

В целях настоящей статьи ставка РЕПО определяется при заключении операции РЕПО и может быть фиксированной или расчетной. Ставка РЕПО должна позволять определить величину процентов на конец отчетного (налогового) периода и может быть изменена по соглашению сторон договора репо (абзац 9 пункта 1 статьи 282 НК РФ).

При реализации ценных бумаг по первой части РЕПО и по второй части РЕПО финансовый результат для целей налогообложения в соответствии со статьей 280 НК РФ не определяется (абзац 13 пункта 1 статьи 282 НК РФ).

Согласно пункту 4 статьи 282 НК РФ в целях НК РФ для покупателя по первой части РЕПО разница между ценой реализации по второй части РЕПО и ценой приобретения по первой части РЕПО признается:

1) доходами в виде процентов по размещенным средствам, которые включаются в состав доходов в соответствии со статьями 250 и 271 НК РФ, - если такая разница положительная.

2) расходами в виде процентов по займу, полученному ценными бумагами, которые включаются в состав расходов в соответствии со статьями 265, 269 и 272 НК РФ, - если такая разница отрицательная.

В силу пункта 5 статьи 282 НК РФ в целях настоящей статьи датой признания доходов (расходов) по операции РЕПО является дата исполнения (прекращения) обязательств участников по второй части РЕПО с учетом особенностей, установленных пунктами 3 и 4 настоящей статьи.

Из приведенных норм следует, что для покупателя по первой части РЕПО:

- отрицательная разница между ценой реализации по второй части РЕПО и ценой приобретения по первой части РЕПО признается расходами в виде процентов по займу, полученному ценными бумагами, которые включаются в состав внереализационных расходов с учетом положений статьи 269 НК РФ. Указанные расходы в виде процентов признаются в налоговом учете равномерно на последнее число каждого месяца и на дату выполнения обязательств по второй части РЕПО (подпункт 2 пункта 1 статьи 265 НК РФ, пункт 8 статьи 272 НК РФ, пункт 4 статьи 328 НК РФ).

- положительная разница между ценой реализации по второй части РЕПО и ценой приобретения по первой части РЕПО признается доходами в виде процентов по размещенным средствам, которые включаются в состав внереализационных доходов. Указанные доходы признаются в налоговом учете равномерно на последнее число каждого месяца и на дату выполнения обязательств по второй части РЕПО (пункт 6 статьи 250 НК РФ, пункт 6 статьи 271 НК РФ).

В рассматриваемом нами случае по сделке РЕПО предусмотрено начисление процентов.

Следовательно, на дату исполнения второй части сделки РЕПО у Организации подлежит отражению процентный доход в виде разницы между стоимостью реализованных ценных бумаг с учетом начисленных процентов, и стоимостью приобретенных ценных бумаг.

Таким образом, в налоговом учете по сделке РЕПО нормами НК РФ прямо предусмотрено отражение сальдированного финансового результата от операций, связанных с покупкой и продажей ценных бумаг. У Организации не возникает в этом случае обязанность отражать в составе доходов всю сумму, полученную от продажи ценных бумаг, а в составе расходов всю сумму, уплаченную при приобретении ценных бумаг.

Поскольку порядок отражения сделок РЕПО для целей налогового учета прямо регламентирован статьей 282 НК РФ без каких-либо вариантов, то приведенный нами порядок отражения сделок РЕПО Организация не обязана отражать в учетной политике.

Отметим, что в силу пункта 5 статьи 282 НК РФ расходы, связанные с заключением и исполнением операций РЕПО, относятся к внереализационным расходам и учитываются в соответствии со статьями 265, 272 и 273 НК РФ.

Подпунктом 4 пункта 1 статьи 265 НК РФ установлено, что в состав внереализационных расходов, не связанных с производством и реализацией, включаются расходы, связанные с обслуживанием приобретенных налогоплательщиком ценных бумаг, в том числе оплата услуг реестродержателя, депозитария, расходы, связанные с получением информации в соответствии с законодательством РФ, и другие аналогичные расходы.

В силу подпункта 3 пункта 7 статьи 272 НК РФ датой осуществления внереализационных и прочих расходов признается, если иное не установлено статьями 261, 262, 266 и 267 НК РФ, дата расчетов в соответствии с условиями заключенных договоров или дата предъявления налогоплательщику документов, служащих основанием для произведения расчетов, либо последнее число отчетного (налогового) периода - для расходов в виде сумм комиссионных сборов.

Таким образом, комиссия брокера, взимаемая за осуществление сделок РЕПО, учитывается в составе внереализационных расходов на дату их осуществления.

Бухгалтерский учет

Порядок отражения операций по сделкам РЕПО в бухгалтерском учете прямо не регламентирован.

В общем случае в соответствии с пунктом 2 ПБУ 19/02[2] для принятия к бухгалтерскому учету активов в качестве финансовых вложений необходимо единовременное выполнение следующих условий:

- наличие надлежаще оформленных документов, подтверждающих существование права у организации на финансовые вложения и на получение денежных средств или других активов, вытекающее из этого права;

- переход к организации финансовых рисков, связанных с финансовыми вложениями (риск изменения цены, риск неплатежеспособности должника, риск ликвидности и др.);

- способность приносить организации экономические выгоды (доход) в будущем в форме процентов, дивидендов либо прироста их стоимости (в виде разницы между ценой продажи (погашения) финансового вложения и его покупной стоимостью в результате его обмена, использования при погашении обязательств организации, увеличения текущей рыночной стоимости и т.п.).

При этом следует учитывать, что одним из принципов отражения операций в бухгалтерском учете является требование отражать операции не столько из их правовой формы, сколько из их экономического содержания и условий хозяйствования (требование приоритета содержания над формой) (пункт 6 ПБУ 1/2008[3]).

В рассматриваемом нами случае, как было отмечено выше, Организация заключает сделки РЕПО, по которым предполагается получение процентного дохода. По сути, сделки РЕПО заключаются в целях размещения денежных средств под проценты. На основании изложенного, считаем, что экономической сутью заключаемых договоров РЕПО является выдача процентного займа под обеспечение ценными бумагами.

При ответе будем исходить из того, что денежные средства, числящиеся на счете брокера, отражаются в учете с использованием счета 76/Брокерский счет.

Соответственно, операцию по первой части сделки РЕПО Организации следует отразить записью:

Дт 58/РЕПО Кт 76/Счет брокера – в сумме денежных средств, переданных по первой части сделки РЕПО.

Сами ценные бумаги в этом случае в учете Организации не отражаются. Они могут быть учтены на забалансовом счете по цене приобретения:

Дт 013.

Продажа ценных бумаг по второй части договора РЕПО по своей экономической сути является возвратом займа.

Соответственно, на дату реализации ценных бумаг по второй части сделки РЕПО в бухгалтерском учете Организации формируются проводки:

Дт 76/Счет брокера Кт 58 – на стоимость приобретенных ценных бумаг

Дт 76/Счет брокера Кт 91.1 – отражена положительная между стоимостью реализованных ценных бумаг с учетом суммы начисленных процентов и стоимостью приобретенных ценных бумаг.

Комиссия брокера, связанная с исполнением сделок РЕПО, учитывается в составе прочих расходов:

Дт 91.2 Кт 76/Расчеты с брокером – на сумму комиссии, уплачиваемую брокеру за исполнение первой части сделки РЕПО.

По нашему мнению, для целей применения порядка отражения сделок РЕПО приведенным выше способом Организации целесообразно в учетной политике для целей бухгалтерского учета закрепить следующее:

В случае заключения Организацией сделок РЕПО, по первой части которых Организация является покупателем, предполагающих начисление дохода в виде процентов, или получение дохода в виде разницы между ценой реализации ЦБ и ценой их приобретения, операции подлежат отражению в качестве сделки по предоставлению займа под обеспечение ценными бумагами. Указанные операции отражаются в учете Организации следующим образом:

Коллегия Налоговых Консультантов, 16 ноября 2023 года

Ответы на самые интересные вопросы на нашем телеграм-канале knk_audit